本コンテンツは、「モンティの米国株」による2025年9月22日の週の米国株トレード戦略および市場分析をまとめたものです。
主要な内容の紹介
この週の市場環境は、低ボラティリティの「選別的リスクオン」が継続していると評価されています。主要指数（S&P500、NASDAQ100、ダウ）は週足で続伸し、高値を更新していますが、市場のラリーが広がりきっていない（Breadth 40%未満）ため、基本的な戦略は押し目中心（ブレイク追いは浅く）とされています。
市況とテーマ
- 指数動向：S&P500は約6,659、NASDAQ100は約24,600と高値圏にあります。ただし、低ボラティリティを維持しつつも、米10年債利回りは4.13%とサポートライン（4.12%）付近で反発気味です。
- セクターと資金フロー：「メガテック＋コミュニケーション」が再び市場を主導しており、AAPL、GOOG、TSLAなどが牽引役となりました。
- コモディティの急騰：コモディティはコントラストが鮮明で、金（ゴールド）は3,538ドルのブレイクにより「青天井」エリアに入り高値を更新。また、ウランETF（URA）は週+17%の出来高を伴う大陽線で高値更新を果たしました。
- 逆風セクター：不動産、生活必需品、ヘルスケアなどのディフェンシブセクターは逆風にさらされています。
全体戦略とリスク管理
- 戦略維持：全体戦略は先週に引き続き「やや強気（攻め6：守り4）」が据え置かれています。
- トリガースイッチ：ロットとヘッジを機械的に切り替えるための**「3点スイッチ」**が提示されています。これは「10年債利回り (4.12 / 4.36 / 4.50)」「VIX (17 / 20 / 23)」「Breadth (0.40)」を基準とします。
- 具体的な行動：指数（SPX、QQQ）は8EMA/20EMA付近の押し目買いが基本です。特に中小型株の循環拡大を確認するシグナルとして、Russell2000（RUT）が2,480の週足実体でブレイクアウトすることが条件とされています。ウラン（URA/CCJ）や金（GLD/GDX）も重要なテーマとして扱われています。
